新三板阳光私募思考投资,曾经以大宗交易为业务特色,因基金经理薪酬模式可达“百万月薪”名震江湖,如今却遭遇市场考验。4月以来已经公告有四只担任投顾的信托产品亏损并清盘,其中业绩最惨的一只净值仅0.6146元,4只产品思考投资均以自有资金跟投,在产品亏损的情况下,有3只产品跟投的本金全部亏光,1只补亏损900万。
在这样的投资业绩之下,别说基金经理曾经艳羡市场的巨额业绩提成了,公司的经营业绩已是大亏。今年一季报显示,思考投资归属股东扣非净利润巨亏7717.57万元,亏损额达到去年全年的两倍。巨亏之后,公司一季末净资产不足2.1亿元。
4只投顾产品亏损清盘 最惨净值0.6146元
5月4日,思考投资发布投顾产品清算公告称,其担任投顾的“中信银行睿赢精选A类4期金融投资集合资金信托计划”提前清算,清盘时产品净值0.8858元,该产品公司除了自有资金跟投100万产生的亏损11.41万元之外,还另承担“亏损补资款900万元”。
据基金君统计,这已经是思考投资4月以来第四次发布投顾产品清盘公告。在此之前,有3只担任投顾的信托产品已经相继清盘,3只产品净值均在1元以下,亏损最惨的一只净值为0.6146元。
从公告内容来看,这三只产品思考投资或自己出资做了劣后,自有资金投资的本金全部亏光。从今年清盘的4只产品来看,思考投资从产品方面合计亏损了8371.41万元。不过,从公告看,思考投资还是从产品中收取到了投资顾问费,合计有432.8万元。但相比8000多万元的亏损额来说,这些投顾费显得微不足道。
具体来看一下4只产品的情况。
1、中信银行睿赢精选A类4期金融投资集合资金信托计划:运作一年即告清盘,思考投资亏约900万元
投顾产品规模:1.51亿元;
成立时间:2017年5月5日;
期限:15年
清盘时净值:0.8858元
思考投资本金投入:100万元
思考投资自投亏损:11.41万元
另亏损补资款900万元
可以看出,思考投资担任投顾的该信托计划原本存续期达15年,但无奈成立后业绩不佳,很可能因净值下跌,触发了清盘条款,运作一年即告清盘。思考投资在该产品上一下子亏损约900万元。
2、华宝-交银盛通精选集合资金信托计划A类1期:3000万元投入全部亏光
4月13日,思考投资发布投顾产品清算公告,披露了其担任投顾的华宝-交银盛通精选集合资金信托计划A类1期的到期情况如下:
产品规模:2.3亿元;
成立时间:2015年5月27日;
期限:33个月;
清盘时净值:0.7893元
思考投资本金投入:3000万元
思考投资亏损:3000万元
投顾费收入:314.98万元
可以看出,思考投资担任投顾的该信托计划成立于2015年股市高点,运作33个月累计亏损超过20%,思考投资出资3000万元,很可能担任劣后受益人,到期后全部亏光。
3、华润信托·工银量化恒盛精选D类59期集合资金信托计划:13个月亏损近40%,思考投资3600万本金亏光
产品规模:3.36亿元;
成立时间:2017年2月13日;
产品期限:13个月;
清盘时净值:0.6146元
思考投资本金投入:3600万元。
思考投资亏损:3600万元;
投顾费收入:93.54万元
如果说股市高点成立产品亏损还算正常现象,那么,思考投资担任投顾的华润信托·工银量化恒盛精选D类59期集合资金信托计划成立短短13个月,便发生接近40%的亏损,远超大盘。思考投资出资3600万元很可能同样担任劣后受益人,因产品亏损过达大,劣后本金亏光。当然,思考投资还是收取了接近百万元投顾费,但真的是得不偿失,亏大了。
4、金谷·思索1号阳光私募证券投资集合资金信托计划:860万元投入本金亏掉
4月10日,思考投资发布投顾产品清算公告,其担任受益人和投资顾问的金谷·思索1号阳光私募证券投资集合资金信托计划清算,公司投入的860万元本金亏光,收取投顾费仅24.28万元。
产品规模:3030万
成立时间:2016年8月12日
期限:18个月
清盘时净值:0.7837元
思考投资本金投入:860万元
思考投资亏损:860万
投顾费收入:24.28万。
一季度猛亏7717.57万元